Después de recortar las tasas de interés al mínimo histórico actual de 0.1% en marzo, el Banco de Inglaterra (BoE) ha insinuado que las tasas pueden ser negativas.
Una tasa de interés negativa brinda a los consumidores y empresas un «incentivo para gastar o invertir dinero en lugar de dejarlo en sus cuentas bancarias, donde el valor se vería erosionado por la inflación», explica el Fondo Monetario Internacional. Y la economía del Reino Unido necesita un impulso de efectivo a medida que la pandemia de coronavirus continúa cobrando un alto precio financiero.
Sin embargo, las indiscreciones de «varios miembros del comité político del banco central sugieren que no están desesperados por volverse negativos», pero «tampoco lo descartan», dice John Stepek de MoneyWeek.
El 12 de octubre, la Autoridad de Regulación Prudencial del Banco de Inglaterra envió una carta a los bancos y firmas financieras preguntando sobre su «preparación operativa» para una tasa bancaria cero o negativa.
Con «cada vez más personas están preocupadas por sus ahorros», el experto financiero Martin Lewis dijo a los espectadores de ITV la semana pasada que si bien «es ‘si’ [rates go negative] – mucho si ”, esa probabilidad es“ más plausible que antes ”, informa el Daily Mirror.
Pero, ¿qué podría significar eso exactamente para sus finanzas?
¿Qué son las tasas negativas?
La idea de las tasas de interés negativas es «alentar a los bancos a aumentar sus préstamos porque el Banco de Inglaterra les cobrará por mantener su efectivo», dice MoneySavingExpert.
Pero también puede significar «usted, el cliente, pagando a su banco o creando una empresa para cuidar el efectivo que tanto le costó ganar», agrega This is Money. Por el contrario, “a los prestatarios (de nuevo, en teoría) se les podría pagar para obtener un préstamo. En otras palabras: afuera con prudencia y adentro con indulgencia financiera ”.
«Extraño y paradójico»
Para la mayoría de la gente, la idea de tasas de interés negativas es como algo fuera de un mundo donde todo está extrañamente al revés ”, escribe Dominic Lawson del Daily Mail. Entre los banqueros centrales, sin embargo, se ha convertido en una «propuesta muy real».
Stepek de MoneyWeek está de acuerdo en que para el resto de nosotros, la idea es «caprichosa y paradójica y muy difícil de entender». Agrega: “Cuando le prestas dinero a alguien, esperas ser quien reciba los intereses. Tú eres el que tiene el dinero. Soy el partido que lo necesita. ¿Por qué debería ser usted quien les pague? »
Pero «obviamente, ese es el punto», continúa Stepek. “Si te pagan por pedir dinero prestado y te cobran por ahorrar dinero, entonces todos queremos pedir prestado y no queremos ahorrar. Al menos, esa es la teoría que siguen los bancos centrales «.
No todo el mundo está convencido del razonamiento de los bancos. En el artículo principal de hoy, The Times afirma que “el Banco de Inglaterra espera que un nuevo recorte de tipos persuada a los bancos a prestar. Sería una política equivocada, con costes económicos a largo plazo ”.
Impacto en hipotecas, ahorros y préstamos
Puede parecer «contradictorio» cobrar a una empresa o consumidor por depositar dinero, pero «luego permite que un banco preste a una tasa negativa, lo que recompensa a los prestatarios», dice The Guardian. «Una hipoteca con tasa negativa significa que la factura de intereses se acredita en la cuenta del prestatario en lugar de debitarse, lo que reduce la cantidad prestada con el tiempo».
El fundador de MoneySavingExpert.com, Lewis, advierte que es poco probable que a las personas con hipotecas y otras deudas se les pague con una tasa de interés negativa. El mejor escenario posible sería que las personas con hipotecas de seguimiento caigan a tasas del 0%, «por lo que no tendría ningún costo para pedir prestado dinero en su hipoteca».
Mientras tanto, el impacto en los ahorradores podría ser «mucho más devastador», ya que los bancos podrían empezar a cobrarles por cuidar su dinero.
«Todo esto es un gran globo hipotético en este momento», continúa Lewis. “Lo que definitivamente deberían hacer todos los que ahorran es asegurarse de que están maximizando su dinero. Y si le temen a las tasas de interés negativas, busque una solución, siempre y cuando no tenga que retirar dinero en ese momento «.
¿Fin del servicio bancario gratuito?
El presidente ejecutivo de Virgin Money, David Duffy, también emitió una «advertencia severa» de que los bancos podrían comenzar a cobrar por los servicios básicos si las tasas de interés se vuelven negativas.
Le dijo a The Mail el domingo que “no habrá decisiones hasta que todos vean lo que sucederá el próximo año con Covid, pero ciertamente hay que pensar en cómo brindar el servicio, la tecnología, las sucursales y la tarjeta. No puede ser todo gratis «.
El periódico dice que los comentarios de Duffy son «la señal más clara de que los clientes ordinarios podrían verse afectados si las tasas de interés se vuelven negativas», porque «actualmente, los titulares de la gran mayoría de los 73 millones de cuentas corrientes del Reino Unido no pagan comisiones si tengo crédito».
Lawson del Mail concluye: «A este ritmo, no habrá lugar para nuestros ahorros excepto debajo del colchón».
